|
Hace unos días estaba revisando algunos gráficos, como suelo hacer cada mañana con mi café al lado, y terminé encontrando algo que me dejó pensando. Un detalle pequeño, de esos que pasan desapercibidos si uno no se detiene con calma, pero que puede marcar una gran diferencia en una estrategia de inversión a largo plazo.
Resulta que existe un índice que ha rendido más que el mismísimo S&P 500. Sí, más que ese índice del que todo el mundo habla, el que recomiendan los libros, los expertos, Warren Buffett… ese que usamos como referencia para medir casi todo en los mercados.
Y lo más curioso de todo es que nadie está hablando de este otro índice.
El punto de partida
El S&P 500 es, sin duda, uno de los mejores lugares donde alguien puede invertir a largo plazo. Es estable, diversificado, ha rendido históricamente muy bien y tiene la confianza de millones de inversionistas en todo el mundo.
En los últimos 10 años, ha tenido una rentabilidad anual compuesta del 12.86%. En los últimos 5 años, un 17.01%. Y en los últimos 3, un 16.86%. Cifras que hablan por sí solas.
Pero lo que encontré fue que dentro de ese mismo índice existen otros más específicos, y uno en particular me llamó la atención: el S&P 500 Growth.
¿Qué tiene de especial?
Este índice no se inventó ayer. Existe desde 1992 y está compuesto por 212 empresas que también hacen parte del S&P 500, pero con una diferencia: son empresas que están creciendo más rápido.
Aquí no vas a encontrar a Coca-Cola, ni a ExxonMobil, ni a esas compañías gigantes que ya crecieron todo lo que iban a crecer. Lo que hay son empresas con proyección, con innovación, con velocidad. Y cuando uno empieza a ver los rendimientos, se entiende todo.
En los últimos 10 años, el S&P 500 Growth ha tenido una rentabilidad anual compuesta del 14.91%. En los últimos 3 años, un 20.09%. Y solo en el último año, un 21.5%. Es decir, le ha ganado consistentemente al S&P 500 tradicional.
¿Cómo se puede invertir?
No se puede invertir directamente en un índice, pero sí en los ETFs que lo replican. En este caso, hay tres opciones principales:
-
SPYG
-
VOOG
-
IVW
Después de analizarlos, yo me quedo con el SPYG. Tiene una comisión bajísima (0.04%), buen volumen bajo gestión, y su rendimiento ha sido sólido.
La diferencia que hace el interés compuesto
Para entender realmente el impacto, hice una simulación usando la calculadora de la SEC.
Invirtiendo $200 cada mes durante 30 años:
-
En el S&P 500 tradicional: se podría terminar con $692,225.
-
En el S&P 500 Growth (vía SPYG): la cifra subiría a $1,037,880.
Una diferencia de casi $350,000 dólares, solo por elegir un ETF diferente. El mismo aporte mensual, el mismo tiempo, pero mejor rentabilidad gracias a una mejor selección de empresas.
Pero también tiene su riesgo
Nada es perfecto. El SP500 Growth también es más volátil.
Cuando el mercado cae, este índice puede caer más fuerte. En 2022, por ejemplo, el SP500 bajó un 18%. El Growth se desplomó un 29%. Ahora, en años buenos, también sube más. En 2020, el SP500 subió un 18%, pero el Growth se disparó un 33%.
También hay menos dividendos. Como son empresas que están en fase de crecimiento, prefieren reinvertir sus ganancias que repartirlas. Así que si lo que se busca es flujo constante de dividendos, el índice general puede tener más sentido.
Pero si lo que se busca es crecimiento, si el horizonte de inversión es de largo plazo, si no se necesita liquidez inmediata, el S&P 500 Growth es una muy buena opción para tener en cuenta.
Mi conclusión
A veces no se trata de invertir más, sino de hacerlo mejor. De buscar esas pequeñas diferencias que, con el tiempo, se vuelven gigantes. El S&P 500 Growth es una de esas oportunidades que muchos están ignorando, simplemente porque no se han detenido a mirar.
Si ya estás invirtiendo en el SP500, perfecto. Pero si estás pensando en armar o mejorar tu portafolio para el futuro, tal vez valga la pena considerar este índice.
Y si te interesa que analice otros ETFs similares, déjamelo saber. Hay muchas oportunidades interesantes que muy pocos están mirando… y aquí estamos para aprovecharlas juntos.
Si te gustó este contenido, compártelo y suscríbete a mi newsletter "El Radar Financiero" para recibir análisis exclusivos y estrategias de inversión:
www.ideadeinversion.com
Informe realizado por:
Juan Pablo Guerra
Fundador: www.ideadeinversion.com
x.com/JpInversionista
instagram.com/jpinversionista
tiktok.com/@ideasdeinversion
YouTube - Ideas de Inversión
Quantfury.com
Respuestas